اتریوم، این غول دنیای دیفای، همیشه مثل یک اسب وحشی در بازار کریپتو می‌تازد – پر از وعده‌های بزرگ و گاهی لغزش‌های ناگهانی. امروز، ۱۵ اکتبر ۲۰۲۵، وقتی به چارت ETHUSD نگاهی می‌اندازم، حس می‌کنم که بادهای گرم بهار در حال وزیدن است، هرچند کمی خنک. قیمت فعلی حدود ۴,۰۹۳ دلار است، با افت ۱.۴۸ درصدی در ساعات اخیر. اما آیا این فقط یک نفس عمیق قبل از جهش بعدی است، یا نشانه‌ای از خستگی گاوها؟ بیایید با هم کاوش کنیم. شروع کنیم با سطوح حمایتی و مقاومتی، که مثل نگهبانان بازار عمل می‌کنند. در چارت ساعتی، حمایت فوری در ۴,۰۹۳ دلار – درست جایی که قیمت حالا ایستاده – قرار دارد. کمی پایین‌تر، ۴,۰۷۰ و ۴,۰۵۶ دلار سطوح فیبوناچی محکمی هستند که قبلاً امتحان شده‌اند. اگر این‌ها نگه دارند، عالی؛ اما شکستن‌شان می‌تواند به ۴,۰۰۰ دلار بکشاند، یک سطح روانشناختی قوی. از آن طرف، مقاومت اول در ۴,۱۲۹ دلار است، و عبور از ۴,۱۴۳ دلار می‌تواند درهای ۴,۲۰۰ دلار را باز کند. حجم معاملات متوسط است، که نشان می‌دهد خریداران در حال جمع‌آوری هستند، اما نه با شتاب زیاد. بازار اغلب به سمت جایی می‌رود که پول جمع شده، و در حال حاضر، نقدینگی بالای ۴,۲۰۰ بیشتر از پایین‌تر است. اندیکاتورها را فراموش نکنیم، این‌ها مثل قطب‌نماهای یک کاپیتان دریانورد هستند. RSI(۱۴) در ۵۶.۳۱ نشسته، که سیگنال خرید ملایمی است – نه بیش‌خرید، اما با پتانسیل رشد. MACD با مقدار ۳.۳۳، خط سیگنال را بالای صفر نگه داشته و هیستوگرام سبز است، که مومنتوم صعودی را تایید می‌کند. برخی تحلیل‌گران می‌گویند این تقاطع طلایی (golden cross) بین میانگین‌های کوتاه و بلند، نوید یک رالی را می‌دهد، هرچند همیشه ریسک معکوس وجود دارد. میانگین‌های متحرک هم داستان امیدوارکننده‌ای دارند. EMA(۵) در ۴,۱۲۰ و SMA(۱۰) در ۴,۱۱۷ – هر دو بالای قیمت فعلی، اما جهت کلی صعودی است. MA(۲۰) حدود ۴,۰۵۴ و MA(۵۰) در ۴,۱۲۳، نشان‌دهنده حمایت کوتاه‌مدت است. حتی MA(۲۰۰) در ۴,۲۱۸، هرچند فعلاً مقاومت عمل می‌کند، اما بلندمدت صعودی به نظر می‌رسد. در چارت روزانه، ۵۰-day MA در حدود ۴,۰۷۱ است، و ماندن بالای آن فشار خرید را حفظ می‌کند. بولینگر باندز کمی باز شده، که volatility رو به افزایش را نشان می‌دهد – شاید وقت یک حرکت بزرگ باشد. حجم هم جالب است: در این افت اخیر، حجم کمی افزایش داشته، که یعنی فروشندگان در حال تست هستند، اما خریداران وارد شده‌اند. الگوی کندل استیک bullish hammer در چارت ۴ ساعته دیده می‌شود، که نشانه معکوس شدن است. البته، خبرهای خارجی مثل به‌روزرسانی‌های اتریوم می‌تواند همه چیز را تغییر دهد. بر اساس داده‌های فعلی، به نظر می‌رسد گاوها دست بالا را دارند. عقب‌تر که نگاه کنیم، از کف اخیر در ۳,۹۵۰ دلار، اتریوم حدود ۴ درصد بالا آمده، که در کریپتو یک پیروزی کوچک است. با dominance حدود ۱۸ درصدی، آلت‌کوین‌ها هم امیدوارند. اگر ETH به ۴,۵۰۰ برسد، جایی با ۲۰۰ میلیون دلار لیکوییدیتی، موج صعودی بزرگی می‌تواند راه بیفتد. تحلیل‌گران اغلب این اصلاح‌ها را سالم می‌دانند برای رشد پایدار، و من هم فکر می‌کنم ترس فعلی بیش از حد است. پس، حالا چی؟ اگر تریدرید، long position با stop loss زیر ۴,۰۷۰ منطقی است، با تارگت ۴,۲۰۰. برای هولدرها، این dip فرصت خرید است. بازار مثل رودخانه‌ای است – گاهی آرام، گاهی خروشان. امروز، جریان به سمت صعود است، اما همیشه مراقب باشید. این تحلیل بر اساس داده‌های ۱۵ اکتبر است؛ بازار سریع تغییر می‌کند. موفق باشید!